1.在没有优先股票的条件下，()等于公司净资产除以发行在外的普通股票的股数。
A.每股清算价值
B.每股内在价值
C.每股票面价值
D.每股账面价值
2.经济周期循环对股票市场的影响非常显著，可以说是景气变动从根本上决定了股票价格的长期变动趋势。通常，经济周期变动与股价变动的关系是()。
A.复苏阶段——股价低迷;高涨阶段——股价回升;危机阶段——股价上涨;萧条阶段——股价下跌
B.复苏阶段——股价回升;高涨阶段——股价上涨;危机阶段——股价低迷;萧条阶段——股价下跌
C.复苏阶段——股价上涨;高涨阶段——股价回升;危机阶段——股价下跌;萧条阶段——股价低迷
D.复苏阶段——股价回升;高涨阶段——股价上涨;危机阶段——股价下跌;萧条阶段一一股价低迷
3.传统理论认为，汇率下降，即本币升值会引起()。
A.出口的增加
B.进口的减少
C.境内资本流出
D.国内资本市场流动性增加
4.对社会公益基金认识错误的是()。
A.我国有关政策规定，各种社会公益基金可用于证券投资，以求保值增值
B.福利基金、科技发展基金、企业年金等都属于社会公益基金
C.社会公益基金是指将收益用于指定的社会公益事业的基金
D.社会公益基金属于基金性质的机构投资者
5.纵观证券市场的发展历史，其进程大致可分为5个阶段，其中恢复阶段是指()。
A.1929～1933年
B.第二次世界大战后至20世纪60年代
C.20世纪初，资本主义从自由竞争阶段过渡到垄断阶段
D.从20世纪70年代开始至今
6.2000年3月18日，阿姆斯特丹交易所、布鲁塞尔交易所、巴黎交易所签署协议，合并成立()。
A.泛欧交易所
B.纽交所一泛欧证交所公司
C.CME集团有限公司
D.伦敦国际金融期权期货交易所
7.2007年年末，我国沪、深市场总市值位列全球资本市场第()，2007年首次公开发行股票融资位列全球第一。
A.一
B.二
C.三
D.四
8.2007年8月，国家外汇管理局批复同意()进行境内个人直接投资境外证券市场的试点，标志着资本项下外汇管制开始松动。
A.天津滨海新区
B.上海浦东新区
C.青岛四方新区
D.深圳光明新区
9.下列关于储蓄国债(电子式)与记账式国债的不同之处表述错误的是()。
A.记账方式不同
B.发行利率确定机制不同
C.发行对象不同
D.流通或变现方式不同
10.从l999年起，我国银行间债券市场以政策性银行为发行主体开始发行()债券。
A.浮动利率
B.固定利率
C.息票累积
D.零息票
11.按()分类，有价证券可分为公募证券和私募证券。
A.募集方式
B.证券发行主体的不同
C.证券所代表的权利性质
D.是否在证券交易所挂牌交易
12.证券市场走向集中化的重要标志之一是()的诞生。
A.无形市场
B.有形市场
C.基金市场
D.衍生产品市场
13.下列各项中，有关政府机构的说法错误的是()。
A.参与证券投资的目的主要是为了调剂资金余缺和进行宏观调控
B.我国国有资产管理部门通过国家控股、参股来支配更多社会资源
C.中央银行通过买卖政府债券或金融债券，影响货币供应量进行宏观调控
D.成立专门机构参与证券市场交易，有利于减少理性的市场震荡
14.我国《证券法》规定，股份公司申请股票上市的条件之一是向社会公开发行的股份达到公司股份总数的()以上;公司股本总额超过人民币4亿元的，向社会公开发行股份的比例为10%以上。
A.15%
B.25%
C.35%
D.45%
15.股权分置改革是为解决()市场相关股东之间的利益平衡问题而采取的举措。
A.A股
B.H股
C.B股
D.G股
16.关于债券所规定的借贷双方的权利义务关系的阐述，错误的是()。
A.发行人必须在约定的时间付息还本
B.投资者是出借资金的经济主体
C.发行人是借入资金的经济主体
D.债券反映了发行者和投资者之间的委托、代理关系，而且是这一关系的法律凭证
17.金融债券的发行主体是()。
A.政府
B.股份公司
C.非股份制企业
D.银行或非银行金融机构
18.新中国成立以来，在()，我国停止发行国债。
A.20世纪50年代和60年代
B.20世纪60年代和70年代
C.20世纪50年代和70年代
D.20世纪70年代和80年代
19.股票最基本的特征是()。
A.参与性
B.流动性
C.收益性
D.风险性
20.最先通过法律允许发行无面额股票的国家是()。
A.美国
B.英国
C.法国
D.德国
参考答案解析
一、单项选择题
1.D
本题考查每股账面价值的概念。
2.D
本题考查经济周期循环。经济周期变动与股价变动的关系是：复苏阶段——股价回升;高涨阶段——股价上涨;危机阶段——股价下跌;萧条阶段——股价低迷。
3.D
传统理论认为，汇率下降，即本币升值，不利于出口而利于进口，同时引起境外资本流人，国内资本市场流动性增加。
4.B
社会公益基金包括福利基金、科技发展基金、教育发展基金、文学奖励基金等。
企业年金与社会公益基金都属于基金性质的机构投资者。所以选项B错误。
5.B
本题考查证券市场的发展阶段。选项A属于停滞阶段，选项B属于恢复阶段，选项C属于初步发展阶段，选项D属于加速发展阶段。
6.A
2000年3月8日，阿姆斯特丹交易所、布鲁塞尔交易所、巴黎交易所签署协议，合并成立泛欧交易所。
7.C
2007年年末，我国沪、深市场总市值位列全球资本市场第三，2007年首次公开发行股票融资位列全球第一。
8.A
2007年8月，国家外汇管理局批复同意天津滨海新区进行境内个人直接投资境外证券市场的试点，标志着资本项下外汇管制开始松动。
9.A
本题考查储蓄国债(电子式)与记账式国债的不同之处。储蓄国债(电子式)与记账式国债都是以电子记账方式记录债权。所以选项A表述错误。
10.A
本题考查我国的金融债券。从1999年起，我国银行间债券市场以政策性银行为发行主体开始发行浮动利率债券。
11.A
按募集方式分类，有价证券可以分为公募证券和私募证券。
12.B
有形市场的诞生是证券市场走向集中化的重要标志之一。
13.D
从各国的具体实践看，出于维护金融稳定的需要，政府还可成立或指定专门机构参与证券市场交易，减少非理性的市场震荡。所以选项D错误。
14.B
我国《证券法》规定，股份公司申请股票上市的条件之一是向社会公开发行的股份达到公司股份总数的25%上;公司股本总额超过人民币4亿元的，向社会公开发行股份的比例为l0%以上。
15.A
本题考查我国的股权分置改革。股权分置改革是为解决A股市场相关股东之间的利益平衡问题而采取的举措。
16.D
本题考查债券所规定的借贷双方的权利义务关系。债券反映了发行者和投资者之间的债权债务关系，而且是这一关系的法律凭证。
17.D
金融债券的发行主体是银行或非银行的金融机构。
18.B
新中国成立以来，在20世纪60年代和70年代，我国停止发行国债。
19.C
本题考查股票最基本的特征——收益性。
20.A
1.证券市场按证券品种划分，可以分为()
A.发行市场和流通市场
B.场内市场和场外市场
C.股票市场、债券市场、基金市场
D.国内市场和国际市场
2.证券公司及其从业人员从事的欺诈客户的行为不包括()
A.挪用客户交易结算资金
B.在批准的营业场所外接受客户委托和进行清算交割
C.违背委托人的指令买卖证券
D.为多获取佣金而诱导客户进行不必要的证券买卖
3.以下关于股票的说法错误的是()
A.股份有限公司的资本划分为股份，每一份股份的金额相等
B.同种类的每一股份具有同等权利
C.股票作为一种所有权凭证，有一定的格式
D.我国《公司法》规定，股票由公司董事长签名，公司盖章
4.将金融期货划分为外汇期货、利率期货和股权类期货是按()的不同划分的。
A.投资者的买卖行为
B.合约履行时间
C.基础工具
D.时间标准
5.中证指数有限公司于2007年7月2日发布()只沪深300行业指数。
A.8
B.10
C.5
D.7
6.证券交易所通过观察股票价格、股价指数、成交量等的变化情况，监控异常波动的行为属于()
A.行情监控
B.资金监控
C.证券监控
D.交易监控
7.《证券发行与承销管理办法》规定，保荐机构推荐发行人证券上市，应当向()提交推荐书。
A.发行审核委员会
B.中国证监会
C.证券交易所
D.中国证券业协会
8.通常，基金托管人与()签定托管协议，在托管协议规定的范围内履行自己的职责并收取一定的报酬。
A.基金持有人
B.基金发起人
C.基金管理人
D.基金销售机构
9.通常所说的“金边债券”是指()
A.企业债券
B.金融债券
C.以黄金储备为担保而发行的债券
D.政府债券
10.由一家或几家大银行牵头，组成十几家国际性银行在一个国家或几个国家同时承销的国际债券是()。
A.欧洲债券
B.亚洲债券
C.龙债券
D.外国债券
11.为政府、金融机构和企业提供筹集资金的渠道是()的基本功能。
A.证券流通市场
B.回购协议市场
C.证券发行市场
D.同业拆借市场
12.下列关于我国代办股份转让业务的描述错误的有()。
A.中国证监会对代办股份转让业务实施监管管理
B.沪、深交易所主板退市公司在代办股份转让系统挂牌
C.中国证券业协会对代办股份转让业务实施监管管理
D.代办股份转让系统又称三板
13.证券公司设立子公司，要求最近一年净资本不低于()亿元。
A.5
B.20
C.12
D.10
14.无记名股票与记名股票的差别主要表现在()。
A.股票名称
B.股票编号
C.股票的记载方式
D.股东权利
15.在很多股票交易所中，买卖成交后并不立即进行资金和证券的交收和交割，而是在几个交易日内完成交割程序。因此，很多人认为远期交易本质上是()的一种特殊情形。
A.现货交易
B.互换交易
C.远期掉期交易
D.期权交易
16.中小企业板块是经国务院批准、()批复同意而设立的。
A.深交所
B.证监会
C.上交所
D.国家发改委
17.具有较强的威慑力和约束力，作为证券市场监管主要手段的是()。
A.经济手段
B.法律手段
C.行政手段
D.计划手段
18.《证券公司风险控制指标管理办法》规定，净资本与各项风险准备之和的比例不得低于()。
A.40%
B.8%
C.20%
D.100%
19.除交易所交易的标准化期权、权证之外，大量场外交易的新型期权，通常被称为()。
A.奇异型期权
B.现货期权
C.期货期权
D.特殊型期权
20.债券是实际运用的()的证书。
A.真实资本
B.实收资本
C.固定资本
D.流动资本
参考答案
1.C
证券市场按照品种结构分类主要有股票市场、债券市场、基金市场、衍生产品市场等。
2.B
欺诈客户行为包括：(1)违背客户的委托为其买卖证券;(2)不在规定时间内向客户提供交易的书面确认文件;(3)挪用客户所委托买卖的证券或者客户账户上的资金;(4)未经客户的委托，擅自为客户买卖证券，或者假借客户的名义买卖证券;(5)为牟取佣金收入，诱使客户进行不必要的证券买卖;(6)利用传播媒介或者通过其他方式提供、传播虚假或者误导投资者的信息;(7)其他违背客户真实意思表示，损害客户利益的行为。
3.D
股票由法定代表人签名，公司盖章。
4.C
金融期货按基础工具划分，主要有三种类型：外汇期货、利率期货、股权类期货。
5.B
中证指数公司于2007年7月2日发布10只沪深300行业指数。
6.A
行情监控是指对交易行情进行实时监控，观察股票价格、股价指数、成交量等的变化情况。
7.A
保荐机构推荐发行人证券上市，应当向发行审核委员会提交推荐书。
8.C
基金托管人与基金管理人签订托管协议，在托管协议规定的范围内履行自己的职责并收取一定的报酬。
9.D
政府债券的信用等级是最高的，通常被称为“金边债券”。
10.A
欧洲债券是由一家或几家大银行牵头，组成十几家或几十家国际性银行在一个国家或几个国家同时承销。
11.C
为资金需求者提供筹措资金的渠道是证券发行市场的作用。
12.A
中国证券业协会对代办股份转让业务实施监管管理。
13.C
证券公司设立子公司要求最近1年净资本不低于12亿元，最近12个月风险控制指标持续符合要求。
14.C
无记名股票与记名股票的差别主要表现在股票的记载方式上，无记名股票在股票票面和股份公司股东名册上均不记载股东姓名，记名股票在股票票面和股份公司股东名册上均记载股东姓名。
15.A
远期交易本质上是现货交易的一种特殊情形。
16.B
2004年5月，经国务院批准，中国证监会批复同意深圳证券交易所在主板市场内设立中小企业板块。
17.B
法律手段。这一手段是指通过建立完善的证券法律、法规体系和严格执法来实现的。这是证券市场监管部门的主要手段，具有较强的威慑力和约束力。
18.D
证券公司风险控制指标标准：净资本与各项风险准备之和的比例不得低于100%。
19.A
奇异型期权通常在选择权性质、基础资产以及期权有效期等内容上与标准化的交易所交易期权存在差异，种类庞杂，较为流行的就有数十种之多。
20.A
债券是实际运用的真实资本的证书。
1.狭义的有价证券是指()。
A.商品证券
B.资本证券
C.货币证券
D.上市证券
2.下列各项中，属于商品证券的是()。
A.仓库栈单
B.商业汇票
C.银行汇票
D.支票
3.证券市场按照证券进入市场的顺序，可以分为()。
A.发行市场与流通市场
B.场外市场与交易所市场
C.主板市场与二板市场
D.二板市场与三板市场
4.按证券的募集方式分类，有价证券可分为()。
A.上市证券与非上市证券
B.国内证券和国际证券
C.公募证券和私募证券
D.固定收益证券和变动收益证券
5.在公司证券中，通常将银行及非银行金融机构发行的证券称为()。
A.金融债券
B.公司债券
C.政府机构债券
D.金融证券
6.下列对非上市证券的认识中，错误的是()。
A.非上市证券是指未申请上市或不符合证券交易所上市条件的证券
B.非上市证券不允许在证券交易所内交易
C.非上市证券可以在其他证券交易市场交易
D.凭证式国债和封闭式基金份额属于非上市证券
7.资本市场是金融市场的一种，它可进一步分为()。
A.股票市场和基金市场
B.期信贷市场和证券市场
C.短期资金市场和长期资金市场
D.中长期信贷市场和证券市场
8.保险公司进行证券投资主要考虑()。
A.本金安全和收益率
B.提高流动性和分散风险
C.调剂资金余缺
D.筹集资金
9.下列各项中，不属于证券中介机构的是()。
A.证券业协会
B.计审计机构
C.律师事务所
D.资产评估机构
10.15世纪，意大利商业城市中的证券交易主要是()的买卖。
A.债券
B.股票
C.商业票据
D.国家债券
11.世界上第一家股票交易所在()成立。
A.纽约
B.阿姆斯特丹
C.伦敦
D.费城
12.英国的第一家证券交易所在“乔纳森咖啡馆”成立的时间是()年。
A.1771
8.1772
C.1773
D.1774
13.美国的第一个证券交易所是()。
A.费城证券交易所
B.太平洋证券交易所
C.美国证券交易所
D.纽约证券交易所
14.()是指证券所代表的权利本来不存在，而是随着证券的制作而产生。
A.设权证券
B.证权证券
C.要式证券
D.资本证券
15.普通股票和优先股票是按()分类的。
A.股东享有的权利
B.股票的格式
C.股票的价值
D.股东的风险和收益
16.记名股票与不记名股票的区别在于()。
A.股东权利的差异
B.股东义务的差异
C.记载方式的差异
D.股东属性的差异
17.清算价值是公司清算时每一股份所代表的()。
A.票面价值
B.账面价值
C.内在价值
D.实际价值
18.股票及其他有价证券的理论价格是根据()。
A.现值理论
B.预期理论
C.合理收益理论
D.流动性理论
19.下列关于优先股的说法中，不正确的是()。
A.优先股票兼有债券的若干特点，在发行时事先确定固定的股息率
B.发行优先股可以筹集长期稳定的公司股本
C.优先股票股东也有表决权
D.在财产清偿时先于普通股股东，风险较小
20.下列对股东表决权的论述中，不正确的是()。
A.普通股东对公司重大决策的参与权是平等的
B.股东每持有一份股份，就有一票表决权
C.对于各个股东来说，其表决权的数量视其购买的股票份数而定
D.普通股股东必须本人出席股东大会，代理人没有表决权
参考答案及解析
1.【答案】B
【解析】有价证券有广义与狭义两种概念，狭义的有价证券是指资本证券，广义的有价证券包括商品证券、资本证券和货币证券。D选项上市证券是根据是否在证券交易所挂牌交易，分为上市证券和非上市证券。容易错选C选项货币证券，注意两者的区别。
2.【答案】A
【解析】商品证券是证明持有人拥有商品所有权或使用权的凭证，属于商品证券的有提货单、运货单、仓库栈单。B、C、D选项都属于货币证券。
3.【答案】A
【解析】本题考查的是证券市场的分类，考查得虽然比较具体，但难度并不大，即使根据常识判断，也能把进入市场顺序分为发行和流通，从而得出正确参考答案：发行市场与流通市场(一级市场和二级市场)。场外市场与交易所市场是按交易场所结构分类的结果。
4.【答案】C
【解析】按照是否在证券交易所挂牌交易，可以分为上市证券与非上市证券;按照证券发行的地域和国家.可以分为国内证券和国际证券;按照证券收益是否固定，可以分为固定收益证券和变动收益证券。
5.【答案】D
【解析】公司证券是公司为筹措资金而发行的有价证券，主要有股票、公司债券及商业票据等。在公司证券中，通常将银行及非银行金融机构发行的证券称为金融证券，其中金融债券尤为常见。
6.【答案】D
【解析】非上市证券不允许在证券交易所内交易，但可以在其他证券交易市场交易。凭证式国债和普通开放式基金份额属于非上市证券，封闭式基金份额属于上市证券。
7.【答案】D
【解析】资本市场是指证券融资和经营一年以上中长期资金借贷的金融市场，包括中长期信贷市场和证券市场(股票市场、债券市场、基金市场等)，其融通的资金主要作为扩大再生产的资本使用，因此称为资本市场。
8.【答案】A
【解析】保险公司的特点在于收入比较稳定，业务支出较有规律.其投资活动注重本金安全和收入的稳定性，但对流动性的要求不高。C选项太过笼统，D选项是筹资的目的而不是投资考虑的内容，因此最佳参考答案是A选项。
9.【答案】A
【解析】证券市场中介机构包括证券公司和证券服务机构(证券登记结算公司、证券投资咨询公司、会计师事务所、资产评估机构、律师事务所、证券信用评级机构)。证券业协会属于证券市场的自律性组织。
10.【答案】C
【解析】在证券市场发展的初级阶段，证券市场主要交易商业票据。
11.【答案】B
【解析】1602年，在荷兰的阿姆斯特丹成立了世界上第一个股票交易所。
12.【答案】C
【解析】1773年，英国的第一家证券交易所在“乔纳森咖啡馆，，成立。
13.【答案】A
【解析】费城证券交易所(PHSF)创立于1790年，是美国最早创立的证券交易所。纽约证券交易所(NYSE)创立于1792年，美国证券交易所(AMEX)创立于1849年.太平洋证券交易所(PASE)于]882年在加州旧金山创立。
14.【答案】A
【解析】证券可分为设权证券和证权证券。设权证券是指证券所代表的权利本来不存在，而是随着证券的制作而产生。证权证券是指证券是权利的一种物化的外在形式。C、D选项都是股票的性质。
15.【答案】A
【解析】本题考查了普通股票和优先股票的分类标准。在回答关于什么的分类、什么的类型.一类的问题时，要注意掌握以下3个层次的知识：第一，分类标准是什么，如本题考查的就是分类的标准;第二，在这种分类标准下，具体包括哪些类别;第三，每一类别具有什么显著的特点。
16.【答案】C
【解析】这也是一道考查分类标准的考题。
17.【答案】D
【解析】本题实际是考查了清算价值的概念，在学习中，若见到一组意义近似的概念，要注意区分其异同点，似是而非是很难得分的。
18.【答案】A
【解析】本题考查了股票的理论价格是股票未来股息收入的现值这一基本原理，证券考试以考查基本概念、基本原理和基本常识为主，大家一定要熟练地掌握“三基”内容。
19.【答案】C
【解析】优先股票股东无表决权，可以避免公司经营决策权的改变与分散。
20.【答案】D
【解析】D选项股东可以亲自出席股东大会，也可委托代理人出席股东会议，代理人应向公司提交股东授权委托书，并在授权范围内行使表决权。